تشکیل روند بلند مدت

ابهامات زیادی در بورس تهران وجود دارد/ بازار با گزارش‌های ۶ماهه تغییر روند می‌دهد؟

یک کارشناس بازار سرمایه گفت: ابهامات زیادی در بورس تهران وجود دارد که سودآوری را تحت‌الشعاع قرار می‌دهد.

مهدی کارنامه حقیقی، کارشناس بازار سرمایه در رابطه با ارزندگی بورس تهران بیان کرد: مبحث ارزندگی یک مفهوم ذهنی است و باید به صورت کلی به آن نگاه کرد، این موضوع به عوامل زیادی بستگی دارد و زمانی که ارزندگی نسبت به قیمت سهام بالا باشد سرمایه‌گذار خرید سهام را انجام می‌دهد. یکی از عواملی که باید به آن توجه کرد ریسک‌های ناشی از کسب سودآوری است و به دیدگاه بلندمدت و کوتاه مدتی سهامداران بستگی دارد و صرفا p/e را نمی‌توان به عنوان معیار ارزندگی در نظر گرفت.

به گزارش فردای اقتصاد، وی ادامه داد: بازده مورد انتظار باید در کنار ریسک آن دیده شود، در حال حاضر ابهامات زیادی در بازار وجود دارد که سودآوری را تحت‌الشعاع قرار می‌دهد و این موضوع در نظر افراد متفاوت است چراکه ریسک‌ها نرخ تنزیل سودهای آینده را افزایش می‌دهد و جذابیت سرمایه‌گذاری در بورس را کم می‌کند.

رابطه نرخ بهره بدون ریسک و p/e بازار سرمایه

یکی از عوامل تاثیرگذار بر p/e بازارها نرخ بهره بدون ریسک است و با توجه به نرخ بهره غیررسمی بالاتر از ۲۰ درصد که p/e حدود ۵ را نتیجه می‌دهد، مهدی کارنامه در پاسخ به این سوال که نباید باتوجه تشکیل روند بلند مدت به شرایط موجود و مطابق با بازارهای پیشرفته p/e بازار سرمایه بالاتر از اعداد فعلی باشد؟ اعتقاد داشت: ریسک نقدینگی یکی از ریسک‌هایی است که سرمایه‌گذاران با ورود به بورس با آن مواجه هستند و افق سرمایه‌گذاری نیز یکی از موارد حائز اهمیت است چراکه تشکیل روند بلند مدت این ریسک‌ها در کوتاه مدت نمود بیشتری پیدا می‌کند. در اقتصادی که نرخ تورم بسیار بالاتر از نرخ بهره اسمی است، دارایی‌های بدون ریسک را نیز در معرض ابهام و ریسک قرار می‌دهد و با معیار p/e نمی‌توان قضاوت کلی نسبت به بازار داشت و به نظر می‌رسد بازار بیشتر برآیند رفتار سرمایه‌گذاران با دیدگاه‌های متفاوت است.

تغییر روند بورس با گزارش‌های ۶ماهه؟

رئیس هیات مدیره سبدگردان امید نهایت‌نگر در پاسخ به این سوال که با گزارش‌های ۶ ماهه می‌توانیم انتظار تغییر روند در بورس تهران را داشته باشیم؟ تاکید کرد: به نظر نمی‌رسد گزارش‌های ۶ ماهه تحول شگرفی در بازار سرمایه ایجاد کند چراکه ریسک‌هایی که بازار سهام در معرض آن قرار دارد از جانب p/e نبوده و از این لحاظ بورس تهران شرایط مطلوبی دارد و ریسک‌های اقتصاد کلان بر بورس سایه افکنده است.

وی ادامه داد: امنیت اقتصادی به واسطه تعیین تکلیف برجام می‌تواند کمک شایانی به بازار کند و از سوی دیگر افزایش نرخ ارز و تورم می‌تواند به تشکیل روند صعودی بورس تهران کمک نماید.

خط روند چیست؟

مفهوم خط روند (Trendline) در تحلیل تکنیکال یکی از اصول پایه ای و مقدماتی است اما به طور قطع جزو مهترین ها مباحث می باشد؛ چرا که تمام ابزارهای تکنیکی از قبیل الگو هابازگشتی ، الگو های ادامه دهنده ، میانگین های متحرک، حمایت و مقاومت ها، تنها با هدف کمک به اندازه گیری روند قیمت به منظور شرکت در روندها به وجود آمده اند.
به طور ساده خط روند در بورس جهت حرکت قیمت در بازار را نشان می دهد. هر چند نمودار قیمت یک سهم هیچ وقت در یک خط راست و یا در یک جهت خاص حرکت نمی کند اما تغییرات قیمت سهم به صورت یک سری حرکات زیگزاگ مشخص می شود. این زیگزاگ ها همانند موج های پی در پی می باشند که برآیند حرکات این موج های روند حرکتی قیمت سهم را نشان می دهد.

فیلم خط روند در تحلیل تکنیکال:

انواع خط روند در بورس چیست

اینکه فکر کنید بازار تنها شامل روند های صعودی و نزولی است فکر کاملا اشتباهی است. بر اساس تعریف روند در تحلیل تکنیکال در حقیقت بازار می تواند در سه جهت صعودی، نزولی و یا خنثی حرکت کند، که تشخیص تفاوت این سه نوع روند بسیار مهم است؛ زیرا در بهترین برآورد حداقل در یک‌سوم مواقع قیمت‌ها روند خنثی یا افقی به خود می‌گیرند.
حال که با انواع خط روند در بورس آشنا شدیم باید بدانیم که در اصل روند خنثی نمایانگر مساوی بودن عرضه و تقاضا در یک دوره ی زمانی است؛ به این معنی که نیروی عرضه و تقاضا در بازار به یک تعادل نسبی رسیده‌ است که به همین دلیل اکثر فعالان بازار سرمایه از این بازار به عنوان بازار بدون روند هم یاد می کنند.
سهامداران عموماً وقتی بازار در حالت بدون روند قرار دارد بسیار بد کار می‌کنند یا حتی اصلاً کار نمی‌کنند؛ چرا که اکثر ابزارها و سیستم‌های تکنیکی اساساً برای بازاری تعریف شده‌اند که در جهت بالا و پایین حرکت می‌کنند اما سهامداران نمی‌توانند این حالت را یک مشکل در بازار یا سیستم بنامند بلکه اشکال در کسانی است که اصرار دارند تا از این ابزارها در چنین موقعیت‌هایی استفاده کنند درحالی‌که این ابزارها اصولاً برای چنین شرایطی طراحی نشده‌اند.

نحوه ترسیم انواع خط روند در بورس

روند صعودی یکسری از موج ها و حفره های بالا رونده تعریف می شود و روند نزولی بر خلاف آن از موج ها و حفره های پایین رونده تشکیل شده و روند خنثی شامل موج ها و حفره هایی است که جهت مستقیم دارند همچنین روند ها از لحاظ زمانی به سه دسته کوتاه مدت، بلند مدت و میان مدت تقسیم می شوند. بیاد داشته باشید که هرچه خط روند، بلند مدت تر در نظر گرفته شود از اعتبار بالاتری برخوردار خواهد بود.
برای رسم خط روند در بورس به حداقل ۲ نقطه نیاز داریم که این نقاط، نقاز بازگشت قیمتی یا همان پیوت ها خواند بود؛ در نتیجه خط روند با وصل کردن قله ها و یا دره های پیاپی رسم می شود.

خط روند صعودی (Uptrend line)

با وصل کردن نقاط کمینه قیمتی به یکدیگر به یک خط با شیب مثبت خواهیم رسیم که به این خط، خط روند صعودی میگویند. این خط نمایانگر حساس بودن قیمت سهم به این سطح از قیمت است؛ یعنی هر بار قیمت سهم به این خط نزدیک می شود به آن واکنش نشان داده و ممکن است دو باره در فاز صعودی قرار بگیرد.
معمولا تا زمانی که قیمت ها بالای خط روند صعودی بمانند، روند صعودی بدون تغییر می‌ماند. تغییر قیمت و افت آن به زیر خط روند صعودی، نشان از تغییر احتمالی روند دارد.

اعتبار این خط به عواملی مانند شیب خط، حجم معاملات در زمان برخورد به خط روند، بازه زمانی (بلند مدت بودن بررسی خط روند در تحلیل ها) و تعداد برخورد ها بستگی دارد.

خط روند نزولی (Downtrend line)

برای رسم خط روند در روند های نزولی جای وصل کردن کمینه قیمتی باید بیشینه قیمتی را تشکیل روند بلند مدت به هم وصل کنیم، و بعد از وصل کردن این دو نقاط بیشینه با استفاده از یک خط مستقیم به یکدیگر به خطی با شیب منفی خواهیم رسید که بیانگر خط روند نزولی خواهد بود.
خطوط نزولی مثل مقاومت ها عمل می‌کنند و نشان دهنده این هستند که با وجود کاهش قیمت ها، عرضه بیش از تقاضا است و معمولاً تا زمانی که قیمت ها پایین خط بمانند، روند نزولی بدون تغییر می‌ماند و تغییر قیمت و افزایش آن به بالای خط روند نزولی تغییر احتمالی در روند را نشان خواهد داد.

در این خط هم مثل خط روند صعودی عواملی مانند تعداد برخورد، شیب خط، بررسی خط روند در بلند مدت و حجم معاملات در اعتبار آن اثر گذار است.

اعتبار خط روند چگونه سنجیده می شود؟

همانطور که اشاره شد اعتبار خط روند در تحلیل تکنیکال با عوامل متعددی در ارتباط است که در ادامه بخشی از این عوامل را برایتان معرفی میکنیم تا با رعایت کردن آنها قادر باشید خط روند های معتبرتری را رسم کنید:
۱.شیب خط روند: هرچقدر شیب خط ترسیم شده بیشتر باشد اعتبار آن روند در پایداری، کمتر است و احتمال شکست آن وجود دارد. شیب ۴۵ درجه در تحلیل ها شیبی مناسب و معتبر تلقی می شود.
۲. تعداد برخورد نمودار قیمت با خط روند: هرچه تعداد برخوردها به خط روند بیشتر باشد، آن خط دارای اعتبار بیشتری است.
۳. شدت کاهش (یا افزایش) قیمت سهم: در این رابطه هم هرچه کندل های بلند تری در نزول (یا صعود) ثبت شود، احتمال شکست خط روند بالاتر می رود. برای مثال سهم برای چند روز متوال صف فروش(یا صف خرید) شود و با درصد های منفی چهار یا منفی پنج بسته شود از پتانسیل بالایی برای شکست خط روند برخوردار است.
۴. بازه زمانی بررسی سهم: شما باید این نکته مهم را در نظر بگیرید که روند به بازه زمانی بررسی سهم بستگی دارد. برای مثال سهم X ممکن است در بازه زمانی سه ماه اخیر نزولی باشد در حالی که در بازه زمانی یک ساله صعودی باشد و نزولی که در سه ماه اخیر داشته صرفا یک اصلاح بوده باشد؛ به همین دلیل خط روند های بلند مدت اعتبار بیشتری دارند

شرایط شکست خط روند در بورس

انواع خط روند های ترسیم شده در بورس توسط تحلیل گران این بازار ممکن است تحت شرایط و عوامل مختلفی شکسته شوند اما هر شکستی در خط روند یک شکست معتبر و یا مهم محسوب نمی شود بلکه شکست زمانی معتبر است که موارد زیر را داشته باشد:
۱. حجم معاملات در زمان شکست: حجم معاملات در زمان شکست باید بالاتر از میانگین روز های دیگر سهم باشد. اگر در زمان شکست حجم معاملات پایین باشد احتمال دارد قیمت دوباره به روند حرکت قبلی خود بازگردد و این شکست از نوع فیک (شکست دروغین) باشد.
نکته: اگر شکست با حجم بالایی رخ بدهد نشان دهنده این است که افراد زیادی این خط را به عنوان حمایت یا مقاومت قوی قبول دارند و حالا که شکسته شده این افراد در این ناحیه معاملات زیادی را انجام میدهند.
۲.کندل بزرگ و یا شکاف قیمتی: یکی دیگر از موارد بسیار مهم میزان تغییر قیمت در زمان شکست می باشد. هرچقدر درصد تغییر قیمت بیشتر باشد آن شکست معتبر تر محسوب می شود. البته اگر این شکست با شکاف قیمتی (گپ GAP ) همراه باشد اعتبارش بسیار بالاتر خواهد بود.
۳. همراه بودن شکست با یک الگو: اگر شکست با یک الگو همراه باشد آن شکست اعتبار بالاتری خواهد داشت و باید بیشتر مورد توجه قرار بگیرد. برای مثال وقتی نمودار سهم در انتهایی یک الگوی بازگشتی از نوع سروشانه سقف می باشد، اگر نمودار قیمت خط گردن را با قدرت بالایی بشکند آن شکست اعتبار بالاتری خواهد داشت.
۴. اعتبار خط روند شکسته شده بالاست یا پایین: هرچقدر اعتبار خط روند بالاتر باشد شکست آن نیز اعتبار بالایی دارد. یعنی اگر یک خط روند که اعتبار بالایی دارد شکسته شود، آن شکست از نوع فیک نیست و یک شکست واقعی محسوب می شود و نشان دهنده تغییر روند در حرکت قیمت سهم است.

در تصویر بالا سهم بعد از چند بار واکنش به خط روند نزولی در نهایت در محدوده مشخص شده با یک کندل بزرگ و حجم معاملات قابل توجه موفق به شکست خط روند می شوند و در ادامه با تکمیل پولبک یک رشد خوب را تجربه می کند.

چطور با استفاده از خط روند معامله کنیم؟

با توجه به تمام مطالب مطرح شده در رابطه با کاربرد خط روند در بورس، به طور کلی برای معامله بر اساس این ابزار تحلیل تکنیکال دو روش عمده وجود دارد که معامله گران از آنها برای انجام معاملاتشان استفاده می کنند.
حالت اول زمانی است که قیمت در مسیر تشکیل روند بلند مدت حرکتی خودش با خطوط روند برخورد می کند و قادر به شکست آن هم نیست در این مواقع معامله گران با توجه به روند جاری بازار، هنگام لمس خط روند حمایتی توسط قیمت، وارد موقعیت خرید می‌شوند؛ و در حالت معکوس از آن به عنوان فرصتی برای خروج از بازار استفاده می کنند.
اما حالت دوم زمانی است که خطوط روند توسط قیمت شکسته می شوند و قیمت بالاتر یا پایین‌تر از آن‌ها بسته می شود که در این صورت خطوط روند خاصیت معکوس پیدا می کنند؛ مثلا خط روند نزولی که نقش مقاومت داشته پس از شکست به یک خط حمایتی تبدیل می‌شود و اکثر معامله گران منتظر می‌مانند تا قیمت به خط روند بازگردد (پولبک) و در آنجا وارد یک معامله کم ریسک می‌شوند.

بیت‌کوین نزولی به نفع آینده ارزهای دیجیتال است؟

به گزارش تجارت‌نیوز، ژائو در گفتگو با رایان سلکیس، مدیرعامل مِساری، گفت که چرخه چهار ساله بازار ارزهای دیجیتال طبیعی است. مدیر عامل بایننس معتقد است بازار نزولی کاهش طولانی مدت قیمت سرمایه‌گذاری است. به طور کلی، بازار نزولی زمانی اتفاق می‌افتد که یک شاخص بازار گسترده ۲۰ درصد یا بیشتر از قیمت بالای خود کاهش یابد. طبق گفته ژائو، یک بازار نزولی در فواصل منظم در بلندمدت «سالم‌تر» از یک روند صعودی ثابت برای ارزهای دیجیتال است. وی همچنین اظهار داشت که پیشرفت قابل توجهی در جهت مثبت برای چارچوب‌های نظارتی صورت گرفته است.

در نوامبر ۲۰۲۱، بیت کوین به بالاترین قیمت تاریخی خود (ATH) درحدود ۶۸۰۰۰ دلار رسید. ۱۰ ماه بعد در این مرحله، بیت کوین با قیمت ۱۹۴۰۶ دلار معامله می‌شود. در بحبوحه جنگ روسیه و اوکراین، افزایش قیمت نفت و سایر تجهیزات رفاهی وارداتی، تشکیل روند بلند مدت تشکیل روند بلند مدت افزایش نرخ بهره در ایالات متحده و سرمایه‌گذاری ریسک گریز،از بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال عقب نشینی کردند. به گفته ژائو، سرمایه‌گذاران باید به قیمت های توکن به عنوان نشانه هایی از عملکرد بازار ارزهای دیجیتال نگاه کنند.

اصلاحات قیمتی ارزهای دیجیتال

ژائو گفت: «اصلاحات قیمتی در واقع خوب است. بازار ارزهای دیجیتال هنوز نابالغ است. در یک بازار اشباع شده قرار نداریم؛ در واقع شاهد پیشرفت‌های زیادی در جهت مثبت چارچوب‌های نظارتی بوده‌ایم.»

در گفتگوی اخیر با گجت ۳۶۰، تیم تحقیقاتی در صرافی رمزارز CoinDCX تاکید کرد که در سال جاری، متوسط درآمد ماینرها چندین برابر کاهش یافته و این موضوع بر نرخ هش بیت‌کوین تأثیر می گذارد.

سال ۲۰۲۱ سال خوبی برای ماینرهای بیت کوین بود، زمانی که درآمد ماینرها به ۴٫۸ میلیارد دلار رسید. این رقم در سه ماهه چهارم سال ۲۰۲۱ به بالاترین سطح رسید. از آن زمان، میانگین درآمد ماینرها با افزایش متناظر در نرخ هش به طور قابل توجهی کاهش یافته است.

درآمد ماینرهای بازار ارزهای دیجیتال

در سه فصل گذشته، میانگین درآمد روزانه ماینرها سه چهارم متوالی کاهش یافته است که به ترتیب ۲۷ درصد، ۲۲ درصد و ۳۳ درصد در سه ماهه اول، سه ماهه دوم و سه ماهه سوم ۲۰۲۲ است. کارشناسان صنعت انتظار دارند که سطوح استخراج بیت کوین می‌تواند برای مدت طولانی با توجه به افزایش هزینه‌های انرژی پایین‌تر بماند.

در حالی که ژائو توصیه می‌کند که سرمایه‌گذاران بیت‌کوین صبور باشند، مایکل سیلور، بنیان‌گذار و رئیس نرم‌افزار هوش تجاری مایکرواستراتژی پیش‌بینی کرده است که اگر بیت‌کوین با سرمایه بازار مطابقت داشته باشد، در دهه آینده به ۵۰۰ هزار دلار خواهد رسید. و حتی در چند سال آینده قیمت آن ۶۹۰۰۰ دلار را تجربه خواهد کرد.

وضعیت امروز بیت‌کوین و تعدادی دیگر از ارزهای دیجیتال

امروز قیمت بیت‌کوین توانست از شکست نزولی زیر حمایت ۱۸۰۰۰ دلاری بگریزد. بیت‌کوین در حال حاضر بالای سطح ۱۹۰۰۰ دلار معامله می‌شود. حرکت مشخص قیمت به بالای سطوح مقاومت ۱۹۵۵۰ دلاری و ۱۹۶۰۰ دلاری ممکن است شروع یک رالی صعودی موقت در بازار رمزارز باشد.

به طور مشابه، اکثر آلت‌کوین‌‍‌های اصلی در حال حرکت به سطوح بالاتر هستند. اتریوم بیش از ۵ درصد افزایش یافت و از سطح ۱۳۲۰ دلار گذشت. ریپل با حرکت قوی بالای مقاومت ۰٫۴۵ دلار عملکردی خوبی را نشان داده است، کاردانو نیز به سمت سطح ۰٫۴۶۵ دلار حرکت می‌کند.

اقدام امنیتی جدید صرافی بایننس در زمستان بازار ارزهای دیجیتال

مکانیسم امنیتی AvengerDao توسط صرافی بایننس، بزرگترین صرافی رمزارز جهان اجرا شده‌است. این لایه امنیتی، با همکاری سازمان‌های بزرگ امنیت بلاک‌چین و پروژه‌های عظیم دیفای (DeFi)، در اکوسیستم رمزارز تشکیل شده است. این مکانیسم به کاربران تجربه کاربری امن‌تری را ارائه‌ می‌دهد، به‌خصوص که روزانه بیش از سه میلیارد قراداد هوشمند در صرافی بایننس انجام می‌شود.

از همکاران مشهور این پروژه می‌توان به کیف‌پول تراست، تشکیل روند بلند مدت صرافی پنکیک ‌سواپ و پروتکل سرتیک اشاره کرد. زنجیره بی‌ان‌بی، این مکانسینم امنیتی را برای محافظت کاربران در برابر افراد مشکوک، کلاه‌برداری و حمله‌های احتمالی ایجاد کرده‌است.

5 ارز دیجیتالی که این هفته باید زیر نظر بگیرید

S&P 500 و شاخص نزدک کامپوزیت بدترین عملکرد هفتگی خود را از ژوئن(خرداد) تجربه کردند زیرا سرمایه گذاران همچنان نگران هستند که فدرال رزرو مجبور به ادامه سیاست پولی خود برای مهار تورم شود و این می تواند منجر به رکود در ایالات متحده شود.

بیت کوین (BTC) همچنان در ارتباط نزدیک با S&P 500 است و در مسیر سقوط بیش از 9 درصدی در این هفته قرار دارد. اگر این همبستگی ادامه یابد، می‌تواند دردسرهای بیشتری را برای بازارهای ارزهای دیجیتال به همراه داشته باشد، زیرا شارون بل، استراتژیست گلدمن ساکس، هشدار داد که افزایش شدید نرخ‌ها می‌تواند باعث سقوط 26 درصدی S&P 500 شود.
اکثریت انتظار دارند که فدرال رزرو در نشست بعدی در 20 سپتامبر تا 21 سپتامبر(29 تا 30 شهریور) نرخ بهره را 75 واحد افزایش دهد، اما ابزار FedWatch احتمال 18 درصد افزایش 100 واحدی نرخ را نشان می دهد. این عدم قطعیت می تواند معامله گران را در دوراهی نگه دارد و منجر به افزایش نوسانات کوتاه مدت شود.

اگر افزایش نرخ فدرال رزرو مطابق با انتظارات بازار باشد، ارزهای دیجیتال انتخابی می توانند خریداران را به خود جذب کنند. بیایید نمودارهای پنج ارز دیجیتال را که در کوتاه مدت امکان رشد دارند را مطالعه کنیم.

BTC/USDT
بیت کوین از 19,320 دلار در 16 سپتامبر(25شهریور) بهبود یافت و در 17 سپتامبر(26شهریور) به بالای 20,000 دلار رسید، اما گاوها(خریداران) در تلاش برای حفظ سطوح بالاتر هستند. این نشان می دهد که خرس ها(فروشندگان) در سطوح بالاتر فعال هستند.
میانگین متحرک نمایی 20 روزه (20,432 دلار) به تدریج کاهش یافته است و شاخص قدرت نسبی (RSI) در منطقه منفی قرار دارد، که نشان می دهد این احساسات منفی باقی می ماند و معامله گران نزدیک به سطوح مقاومت می فروشند.

اگر قیمت پایین تر ادامه یابد و به زیر 19320 دلار برسد، جفت ارز BTC/USDT می تواند به 18510 دلار کاهش یابد. انتظار می رود خریداران با قدرت از این سطح دفاع کنند.

از طرف دیگر، میانگین متحرک ساده 50 روزه (21605 دلار) سطح کلیدی برای زیر نظر گرفتن است. اگر گاوها قیمت را به بالاتر از آن برسانند، جفت ارز می تواند تا 25211 دلار افزایش یابد. شکست و بسته شدن بالاتر از این مقاومت می تواند نشان دهنده شروع یک روند صعودی جدید باشد.

نمودار 4 ساعته نشان می دهد که فروشندگان در تلاشند تا بهبود را در 20-EMA متوقف کنند. این نشان می دهد که خرس ها تمایلی به تسلیم شدن ندارند. اگر ضعف ادامه یابد و قیمت به زیر 19320 دلار برسد، جفت ارز می‌تواند تا 18510 دلار کاهش یابد.

برعکس، اگر قیمت از سطح فعلی افزایش یابد و به بالای 20-EMA برسد، بهبود و ریکاوری می تواند تا 50-SMA گسترش یابد. این سطح ممکن است دوباره به عنوان یک مقاومت عمل کند، تشکیل روند بلند مدت اما اگر این مقاومت برطرف شود، توقف بعدی می تواند سطح 61.8% فیبوناچی اصلاحی 21470 دلار باشد.

XRP/USDT
ریپل (XRP) برای چندین روز در محدوده ای بین 0.30 تا 0.39 دلار می باشد. قیمت به مقاومت محدوده رسیده است و اگر گاوها از این مقاومت عبور کنند، می تواند شروع یک روند صعودی جدید باشد.
در یک محدوده، معامله گران معمولاً نزدیک به حمایت خرید می کنند و نزدیک به مقاومت می فروشند. اگر قیمت از سطح فعلی کاهش یابد و به زیر میانگین های متحرک برسد، نشان می دهد که جفت ارز XRP/USDT ممکن است تثبیت خود را برای چند روز دیگر تمدید کند.

میانگین‌های متحرک متقاطع یکدیگر هستند و RSI به محدوده مثبت جهش کرده است. اگر خریداران قیمت را بالای 0.39 دلار ببرند و حفظ کنند، این جفت ارز می تواند تا 0.48 دلار افزایش یابد.

این جفت ارز از 0.32 دلار به 0.39 دلار افزایش یافت که نشان دهنده خرید قوی گاوها است. 20-EMA افزایش یافته و RSI در منطقه مثبت قرار دارد، که نشان می دهد مسیر کمترین مقاومت به سمت صعود است.

اگر قیمت به بالاتر از 0.39 دلار ادامه دهد، حرکت صعودی می تواند افزایش یابد و جفت ارز به 0.41 دلار صعود کند. این سطح ممکن است به عنوان یک مقاومت عمل کند، اما اگر خریداران سطح 0.39 دلار را به حمایت برگردانند، حرکت صعودی می تواند از سر گرفته شود.

LINK/USDT
چین لینک(LINK) طی چند هفته گذشته در محدوده رنج بزرگی بین 5.50 تا 9.50 دلار قرار گرفته است که نشان می دهد خریداران در تلاش برای رسیدن به کف هستند. گاوها قیمت را بالاتر از میانگین های متحرک بردند و RSI به محدوده مثبت جهش کرد، که نشان می دهد حرکت مثبت می تواند در حال بهبود باشد.
یک مقاومت جزئی در 8.30 دلار وجود دارد و اگر گاوها قیمت را به بالاتر از آن ببرند، جفت ارز LINK/USDT می تواند تا مقاومت در 9.50 دلار افزایش یابد. این سطح احتمالاً فروش خرس ها را به خود جلب می کند، اما اگر گاوها از مقاومت عبور کنند، می تواند نشان دهنده شروع یک روند صعودی جدید باشد.

میانگین های متحرک حمایت مهمی هستند که باید در جهت نزولی به آن توجه کرد، زیرا در صورت تسلیم شدن، فشار فروش ممکن است افزایش یابد که می تواند شروع به کاهش به 7 دلار و پس از آن به 6.20 دلار کند.

خریداران سعی می کنند از میانگین متحرک در نمودار 4 ساعته دفاع کنند. این می تواند شروع به بهبودی به سمت مقاومت در 8.20 دلار کند. اگر قیمت بالاتر از این مقاومت افزایش یابد، جفت ارز می تواند تا 9 دلار افزایش یابد.

اگر گاوها نتوانند قیمت را به بالای 8.20 دلار برسانند، خرس ها ممکن است شانس خود را امتحان کنند و سعی کنند این جفت ارز را به زیر میانگین متحرک ببرند. این ممکن است مزیت را به نفع خرس‌ها ببرد و سپس این جفت ارزمی تواند ابتدا به 7.50 دلار و سپس به 7 دلار کاهش یابد.

EOS/USDT
خرس‌ها EOS را به زیر SMA 50 روزه (1.44 دلار) در 15 سپتامبر(24 شهریور) رساندند، اما نتوانستند حمایت 1.34 دلار را بشکنند. این نشان می‌دهد که گاوها در حال خرید در کف هستند و تلاش می‌کنند تا نزدیک به 1.34 دلار را تشکیل دهند.
یک نکته منفی جزئی این است که گاوها با مقاومت قوی در متحرک متحرک نمایی 20 روزه (1.50 دلار) مواجه هستند. این نشان می‌دهد که خرس‌ها تسلیم نشده‌اند و تلاش می‌کنند تا قدرت را به دست بگیرند. این کشمکش بین گاوها و خرس ها احتمالاً با یک شکست قوی حل می شود.

اگر قیمت از میانگین متحرک نمایی 20 روزه عبور کند، حرکت صعودی می تواند افزایش یابد و جفت ارز EOS/USDT تا 1.86 دلار افزایش یابد. از طرف دیگر، اگر قیمت کاهش یابد و به زیر 1.34 دلار برسد، جفت ارز می تواند تا 1.24 دلار کاهش یابد. شکست زیر این حمایت می تواند جفت ارز را به 1 دلار کاهش دهد.

ریکاوری نزدیک به 1.50 دلار کاهش یافت، که نشان می دهد خرس ها به فروش خود ادامه می دهند. خرس ها سعی خواهند کرد با پایین آوردن قیمت به زیر حمایت قوی 1.34 دلار، مزیت خود را تقویت کنند، اما ممکن است این کار به این راحتی نباشد.

خریداران در سه نوبت از سطح 1.34 دلار دفاع کرده اند و دوباره سعی خواهند کرد این کار را انجام دهند. اگر قیمت از 1.34 دلار بازگردد، گاوها ممکن است دوباره به بالای مقاومت 1.50 دلار صعود کنند. اگر آنها موفق به انجام این کار شوند، افزایش تا 1.70 دلار و بعداً به 1.86 دلار امکان پذیر است.

XTZ/USDT
تزوس(XTZ) در 13 سپتامبر(22 شهریور) به زیر میانگین متحرک نمایی 20 روزه (1.57 دلار) رسید، اما خرس ها نتوانستند قیمت را به خط حمایت مثلث متقارن بکشند. این نشان می دهد که خریداران در حال انباشتن هستند و منتظر اصلاح عمیق تر برای ورود نیستند. این امر احتمال بهبودی را در کوتاه مدت افزایش می دهد.

اگر قیمت از میانگین متحرک تشکیل روند بلند مدت نمایی 20 روزه عبور کند، جفت ارز XTZ/USDT می تواند تا SMA 50 روزه (1.66 دلار) افزایش یابد. این سطح در دو نوبت قبلی به عنوان یک مقاومت قوی عمل کرده است، از این رو سطح مهمی است که باید مراقب آن بود. اگر گاوها بر این مقاومت غلبه کنند، این جفت ارز می تواند به سمت خط مقاومت مثلث حرکت کند.

شکستن بالای مثلث نشانگر تغییر روند بالقوه خواهد بود. سپس این جفت ارز می تواند به 2 دلار و بعداً به 2.36 دلار افزایش یابد.

در همین حال، خرس ها احتمالاً برنامه های دیگری نیز خواهند داشت. آنها تلاش خواهند کرد تا بهبود را در میانگین متحرک متوقف کنند. اگر قیمت از سطح فعلی پایین بیاید و به زیر منطقه حمایتی 1.50 تا 1.40 دلار سقوط کند، ممکن است پایین‌ترین قیمت ژوئن در 1.20 دلار دوباره بررسی شود.

نمودار 4 ساعته نشان می دهد که گاوها از حمایت در 1.50 دلار دفاع کردند و قیمت را به بالای خط روند نزولی رساندند اما نتوانستند سطوح بالاتر را حفظ کنند. اگر خرس ها قیمت را به زیر 1.50 دلار کاهش دهند، این جفت ارز می تواند تا 1.40 دلار کاهش یابد.

از سوی دیگر، اگر قیمت یک بار دیگر از حمایت 1.50 دلاری بازگردد، نشان می‌دهد که سطوح پایین‌تر همچنان خریداران را جذب می‌کنند. گاوها سپس سعی می کنند قیمت را بالاتر از میانگین های متحرک برانند و مقاومت 1.62 دلار را به چالش بکشند. اگر این سطح کاهش یابد، حرکت صعودی می تواند به 1.70 دلار برسد.

این مطلب صرفاً ترجمه از منبع ذکر شده بوده و مسئولیت آن با آکادمی هلاکوئی نمی باشد.

نقدینگی در پایان مرداد به ۵٬۴۰۱ هزار میلیارد تومان رسید / افزایش نرخ رشد پایه پولی پس از ۸ ماه

میانگین رشد نقطه به نقطه نقدینگی از ابتدای سال ۱۳۹۹ تا مرداد ماه امسال به بیش از ۳۸ درصد رسیده است.

به گزارش اقتصاد آنلاین، نقدینگی در پایان مرداد ماه به بیش از ۵هزار و ۴۰۱ میلیارد تومان رسید که نسبت به ماه مشابه سال گذشته ۳۷.۸ درصد افزایش یافته که نسبت به ماه گذشته تغییر محسوسی را تجربه نکرده است.

هر چند سیاستگذاران همواره از هدف کنترل نقدینگی صحبت می کنند اما به نظر می رسد که کاهش رشد نقدینگی به سطح میانگین بلندمدت در کوتاه مدت ممکن نیست؛ به گونه‌ای که رشد نقدینگی در سال ۱۴۰۱ همچنان بالای ۳۷درصد باقی مانده است.

در حالی میانگین رشد نقطه به نقطه نقدینگی بین سال‌های ۱۳۸۵ تا ۱۳۹۸ برابر با حدود ۲۶ درصد بوده است که این رقم از ابتدای سال ۱۳۹۹ تا مرداد ماه امسال به بیش از ۳۸ درصدی رسیده است.

بر اساس اعلام بانک مرکزی حدود ۲.۵ واحد درصد از رشد نقدینگی در دوازده ‌ماهه منتهی به پایان مرداد مربوط به اضافه شدن اطلاعات خلاصه دفترکل دارایی‌ها و بدهی‌های بانک مهر اقتصاد به اطلاعات خلاصه دفترکل دارایی‌ها و بدهی‌های بانک سپه و فاقد آثار پولی است.

پایه پولی نیز در پایان مرداد ماه به ۶۷۲هزار و ۲۴۴ میلیارد تومان رسید که نسبت به ماه مشابه سال گذشته افزایش بیش از ۳۰ درصدی را نشان می‌دهد.

پس از آنکه در ۸ ماه منتهی به تیر ماه رشد پایه پولی روند کاهشی را تجربه کرده و از ۳۷.۶۲ درصد در آبان سال گذشته به ۲۶.۲ درصد در تیرماه امسال رسیده بود،‌ دوباره شاهد افزایش نرخ رشد پایه پولی در مرداد ماه بودیم.

ضریب فزاینده در این ماه برابر با ۸.۰۱ واحد بود که نسبت به ماه قبل کاهش یافته اما همچنان بالای ۸ واحد است.